Gold Opzioni Trading Example

Oro opzioni di contratto Spec A proposito di futuro dell'oro oro sono strumenti per i produttori commerciali e gli utilizzatori di oro copertura. Essi forniscono anche la determinazione dei prezzi dell'oro mondiale e le opportunità di diversificazione del portafoglio. Inoltre, essi: offrire opportunità di trading in corso, dal momento che i prezzi dell'oro rispondere velocemente agli eventi politici ed economici servire come alternativa a investire in lingotti d'oro, monete e titoli minerari Cose da sapere sui contratti: fisicamente consegnato Block-commercio ammissibili American - opzioni di stile possono essere scambiati fuori borsa per compensazione solo attraverso CME ClearPort Quick Links contratto prodotto correlato di consegna relativi avvisi Subscription center Invia Commenti Chi siamo CME Group è leader nel mondo e derivati ​​più diverse mercato. La società è composta da quattro mercati Contratto designate (DCMS). Per ulteriori informazioni su ogni regole di scambi e annunci di prodotto si possono trovare cliccando sui link per CME. CBOT. NYMEX e COMEX. CME Group Chicago Telefono HQ: 1 312 930 1000 Numero verde (solo USA): 1 866 716 7274 Connect With Us 2017 CME Group Inc. Tutti i diritti reserved. Call Opzioni Un'opzione call conferisce al titolare il diritto, ma non l'obbligo di acquisto l'attività sottostante (un contratto a termine), al prezzo di esercizio stabilito entro la data di scadenza. Essi sono chiamati opzioni di chiamata perché l'acquirente dell'opzione può chiamare via l'attività sottostante dal venditore dell'opzione. Per avere la scelta giusta o l'acquirente effettua un pagamento al venditore chiamato un premio. Questo premio è il più l'acquirente può perdere, come il venditore non può mai chiedere più soldi una volta che l'opzione viene acquistato. L'acquirente si augura quindi il prezzo della merce o dei futures si muoverà su perché che dovrebbe aumentare il valore della sua opzione di chiamata, che gli permette di vendere in un secondo momento per un profitto. Vediamo un paio di esempi per aiutare a spiegare come funziona una chiamata. Immobiliare Opzione Call Esempio Consente di utilizzare un esempio opzione di terra dove si sa di una fattoria che ha un valore di corrente di 100.000, ma c'è una possibilità di esso aumentare drasticamente entro il prossimo anno perché si sa che una catena di hotel sta pensando di acquistare il immobili per 200.000 per costruire un hotel enorme lì. Così ci si avvicina al proprietario del terreno, un contadino, e gli dici che si desidera la possibilità di acquistare la terra da lui entro il prossimo anno per 120.000 e lo paga 5.000 per questo diritto o l'opzione. Il 5000 o il premio, si dà al proprietario è il suo compenso per lui rinunciare al diritto di vendere la proprietà nel corso del prossimo anno a qualcun altro e lo richiede di vendere a voi per 120.000 se lo desiderano. Un paio di mesi dopo la catena di hotel avvicina l'agricoltore e dirgli che compreranno la proprietà per 200.000. Purtroppo, per l'agricoltore deve informare loro che egli non può vendere a loro, perché ha venduto l'opzione a voi. La catena alberghiera poi si avvicina e dice che ti vogliono vendere la terra per 200.000 dal momento che ora avete i diritti per la vendita propertys. Ora avete due scelte di tempo per rendere il vostro denaro. Nella prima scelta si può esercitare l'opzione e acquistare la proprietà per 120.000 dal contadino e girare intorno e venderlo alla catena alberghiera per 200.000 per un profitto di 75.000. 200.000 dal mdash120,000 catena di hotel al mdash5,000 contadino per il prezzo dell'opzione Purtroppo, non c'è bisogno di 120.000 di acquistare l'immobile così si sono lasciati con la seconda scelta. La seconda scelta permette di vendere solo l'opzione direttamente alla catena alberghiera per un bel profitto e poi si può esercitare l'opzione e acquistare il terreno dal contadino. Se l'opzione permette al detentore di acquistare la proprietà per 120.000 e la proprietà è ora un valore di 200.000 allora l'opzione deve essere un valore di almeno 80.000, che è esattamente ciò che la catena alberghiera è disposto a pagare per questo. In questo scenario si continua a fare 75.000. 80.000 dal mdash5,000 catena di hotel pagato per l'opzione In questo esempio tutti sono felici. Il contadino ha più 20.000 di quanto pensasse la terra valeva più di 5.000 per l'opzione di lui compensazione un profitto di 25.000. La catena alberghiera ottiene la proprietà per il prezzo che erano disposti a pagare e ora può costruire un nuovo hotel. Lei ha fatto 75.000 su un investimento a rischio limitato di 5.000 a causa della vostra intuizione. Questa è la stessa scelta farete nei mercati delle materie prime e opzioni future il commercio. In genere si non esercitare l'opzione e acquistare merce sottostante perché allora si dovrà venire con i soldi per il margine sulla posizione dei futures proprio come si sarebbe dovuto venire con la 120.000 di acquistare l'immobile. Invece basta girare intorno e vendere l'opzione nel mercato per il vostro profitto. Aveva catena alberghiera ha deciso di non ma la proprietà, allora si avrebbe dovuto lasciare l'opzione scade senza valore e avrebbe perso il 5.000. Futures Opzione Call Esempio Ora lascia usare un esempio che si può effettivamente essere coinvolti con nei mercati a termine. Si supponga pensi oro sta per salire di prezzo e Futures sull'oro dicembre sono attualmente scambiato a 1.400 dollari per oncia, ed è ora a metà settembre. Così si acquista un dicembre d'oro 1500 Invito a 10.00, che è 1.000 ciascuna (1.00 in oro vale 100). In questo scenario come acquirente opzione più si sta rischiando in questo particolare commercio è di 1.000, che è il costo dell'opzione. Il vostro potenziale è illimitato in quanto l'opzione varrà ciò che i futures dicembre oro sono sopra 1.500. Nello scenario ideale, si dovrebbe vendere l'opzione di tornare per un profitto quando si pensa oro ha superato fuori. Diciamo oro arriva a 1.550 dollari per oncia entro la metà di novembre (che è quando le opzioni oro dicembre scadono) e si vuole prendere i vostri profitti. Dovreste essere in grado di capire che cosa l'opzione è scambiato a senza nemmeno ottenere un preventivo dal vostro broker o dal giornale. Basta prendere in cui vengono scambiati i futures dell'oro di dicembre in cui è 1.550 per oncia nel nostro esempio e sottrarre da che il prezzo di esercizio dell'opzione, che è di 1.400 e si arriva con 150, che è il valore intrinseco delle opzioni. Il valore intrinseco è il valore che l'attività sottostante è però il prezzo di esercizio o in-the-money. 1.550 Sottostante (futures dell'oro dicembre) mdash1,400 Prezzo di Esercizio 150 Intrinsic Value ogni dollaro in oro vale 100, quindi 150 dollari nel mercato oro vale 15.000 (150X100). Questo è ciò che l'opzione dovrebbe essere la pena. Per calcolare il vostro profitto prende 15.000 - 1.000 14.000 profitto su un investimento di 1.000. 15.000 opzioni Opzioni mdash1,000 valore attuale prezzo originale 14.000 profitto (meno) della Commissione, naturalmente, se l'oro è stato sotto il prezzo di esercizio di 1.500 in espiazione sarebbe inutile e si perderebbe il premio 1000 più la commissione di voi Opzioni paid. Put una put opzione dà al titolare il diritto, ma non l'obbligo di vendere l'attività sottostante (un contratto di merce o future) al prezzo di esercizio stabilito entro la data di scadenza. Essi sono chiamati opzioni Put perché il proprietario della opzione può mettere sottostante al venditore dell'opzione. In altre parole, il proprietario della put può vendere l'attività sottostante al venditore dell'opzione al prezzo di esercizio. Come con un'opzione chiamata il compratore deve pagare un premio per avere questo privilegio e questo premio è il più l'acquirente è responsabile e il più potrebbero perdere. Come acquirente di opzioni Put speriamo la merce scende di prezzo, perché questo aumenterà il valore della put, che ci permette di vendere l'opzione più tardi per un prezzo superiore a quello che abbiamo pagato per questo. Cercate di non lasciare che il fatto che vogliamo che il prezzo della merce a scendere, al fine di fare soldi, si confondono. Il principio fondamentale comprare basso, vendere alto ancora si applica, abbiamo ancora voglia di acquistare l'opzione put per un prezzo inferiore a quello che lo vendiamo per più tardi. L'unica differenza è che, al fine di un'opzione Put a aumentare di prezzo ci serve la merce si basa su a scendere di prezzo. Immobiliare Opzione Put Esempio Consente di riprendere da dove abbiamo lasciato nel nostro esempio beni immobili di cui abbiamo parlato in questo articolo sulle opzioni di chiamata come un esempio di come fare soldi con una opzione Put quando si conosce il prezzo di qualcosa che sta per cadere . Consente finta catena alberghiera sa che il terreno su cui sorgerà la struttura è suddivisa in zone solo per uso agricolo e che il governo locale non può consentire loro di avere lo rezoned per l'uso commerciale di proprietà. Se non è rezoned per uso alberghiero il valore sarà drasticamente ridurre in quanto può essere usato solo come una fattoria nuovo. Questo scenderebbe di nuovo al suo valore originale di 100.000 prima di tutte queste offerte era accaduto. Al fine di proteggere se stessi e il profitto formano il possibile sfortuna di questo scenario la catena di hotel si avvicina a un investitore immobiliare e gli dice che vorrebbero comprare un'opzione Put da loro per 5.000. Con questa opzione Put l'investitore si impegna a consentire alla catena di hotel di mettere o vendere la proprietà a loro per 150.000. Per quanto riguarda l'investitore sa la proprietà è un valore di 200.000 in questo momento, così egli è disposto a ricevere 5.000 per questa opzione possibile obbligo di acquistare la proprietà per 150.000 se l'hotel così decide di farlo nei prossimi 6 mesi prima della scadenza dell'opzione. Un paio di mesi dopo la catena di hotel scopre che il governo locale non consentirà la proprietà di essere rezoned, in modo che non può più costruire l'hotel lì. Quindi, dicono gli investitori che vogliono esercitare il loro diritto di vendere a lui la proprietà per 150.000. L'investitore è costretto a pagare 150.000 alla catena alberghiera di possedere la proprietà che significa che gli costò 145.000 perché ha ricevuto 5.000 un paio di mesi fa per l'opzione ha venduto. La catena alberghiera limita quindi le loro perdite con la vendita di una proprietà per 150.000 che era solo la pena di 100.000 ora che può essere utilizzato solo come una fattoria. Con l'acquisto l'opzione per il 5000 sono stati in grado di fare 45.000 che non sarebbe stato altrimenti in grado di fare. 150.000 da investitore costo mdash5,000 dell'opzione mdash100,000 vero valore della proprietà 45.000 profitto opzione Put dal Aveva il governo ha permesso loro di costruire l'hotel che avrebbero dovuto lasciare l'opzione scade senza valore e ha perso 5.000 per il costo dell'opzione. Questo è il modo in denaro può essere fatto con opzioni Put quando un'attività sottostante scende di prezzo. Futures Put Option Esempio Ora lascia usare un esempio che si può effettivamente essere coinvolti con nei mercati a termine. Si supponga ora è la metà di settembre con i futures dell'oro dicembre attualmente scambiato a 1.400 dollari per oncia e si pensa oro sta per andare giù. Quindi si acquista un dicembre d'oro 1300 Put per 10,00, che è di 1.000 (1.00 in oro vale 100). In questo scenario come acquirente opzione più si sta rischiando in questo particolare commercio è di 1.000, che è il costo dell'opzione put. Il vostro potenziale è grande in quanto l'opzione varrà ciò che i futures dicembre oro sono al di sotto 1.300. Nello scenario ideale, si dovrebbe vendere l'opzione di tornare per un profitto quando si pensa oro ha toccato il fondo. Diciamo oro arriva a 1.250 dollari per oncia entro la metà di novembre (che è quando le opzioni oro dicembre scadono) e si vuole prendere i vostri profitti. Dovreste essere in grado di capire che cosa l'opzione è scambiato a senza nemmeno ottenere un preventivo dal vostro broker o da internet. Basta prendere in cui vengono scambiati i futures dell'oro di dicembre in cui è 1.250 per oncia nel nostro esempio e sottrarre da che il prezzo di esercizio dell'opzione, che è di 1.300 e si arriva con 50, che è il valore intrinseco delle opzioni. Il valore intrinseco è il valore che l'attività sottostante è però il prezzo di esercizio o in-the-money. 1.300 Prezzo di Esercizio mdash1,250 Sottostante (futures dell'oro dicembre) 50 Intrinsic Value ogni dollaro in oro vale 100, quindi 50 dollari nel mercato oro vale 5.000 (50X100) per il valore del conto. Per calcolare il vostro profitto prendere 5.000 - 1.000 4.000 profitto su un investimento di 1.000. 5.000 opzioni Opzioni mdash1,000 valore attuale prezzo originale 4.000 profitto (meno commissione) Naturalmente se l'oro è stato sopra il prezzo di esercizio di 1.300 in espiazione sarebbe inutile e si perderebbe il premio 1000, più la commissione pagato. Come si può vedere, l'acquisto di opzioni Put consentono la possibilità di fare soldi dovrebbe un calo mercato dei future nel prezzo. Naturalmente ha bisogno di cadere abbastanza lontano sotto il prezzo di esercizio e prima che le opzioni di scadenza per questo commercio di lavorare, così oltre a scegliere la direzione del mercato corretto è necessario essere attenti a scegliere il prezzo di esercizio giusto e la data di scadenza per il vostro commercio essere redditizia. Se si è errato con il commercio potrebbe perdere alcuni o tutti i soldi spesi per l'acquisto di Put option. Beginner039s Guida alla negoziazione Futures: Un esempio reale Ora che siete più familiarità con i concetti e gli strumenti di trading sui futures, permette dare un'occhiata a un esempio ipotetico step-by-step. Fase 1: Scegli una società di brokeraggio e aprire un conto - Per questo esempio, useremo società di intermediazione XYZ e aprire un conto. Fase 2: Decidere quale categoria di contratti a termine al commercio - Per questo esempio, permette di scegliere di commercio metalli futures. Fase 3: Decidere quale strumento per il commercio all'interno della vostra categoria prescelta - Consente di scegliere oro. Fase 4: condurre una ricerca sul mercato scelto - Questa ricerca potrebbe essere fondamentale o di natura tecnica a seconda delle vostre preferenze. In entrambi i casi, più lavoro che fate, meglio i risultati commerciali sono suscettibili di essere. Fase 5: Formare un parere sul mercato - Diciamo che dopo aver fatto la nostra ricerca abbiamo deciso che l'oro è destinata ad aumentare dal suo livello attuale di circa 1.675 once a circa 2.000 once nel corso dei prossimi sei a 12 mesi. Passo 6: decidere il modo migliore per esprimere la nostra opinione - In questo caso, dato che pensiamo che il prezzo salirà, vogliamo comprare un contratto future sull'oro - ma quale Passo 7a: Valutare i contratti disponibili - ci sono due contratti d'oro. Il contratto standard copre 100 once, e il contratto E-micro copre 10 once. Al fine di gestire il nostro rischio nella nostra prima incursione nel mercato dei futures, sceglieremo il contratto E-micro. Passo 7b: Valutare i contratti disponibili - Abbiamo poi scelto il mese in cui vogliamo che il contratto scada. Ricorda, con i futures che non è abbastanza per ottenere la direzione del giusto mercato, è necessario anche per ottenere il giusto tempismo. Un contratto più lungo ci dà più tempo per essere giusto, ma è anche più costoso. Dal nostro punto di vista del mercato è per un movimento più su nei 6-12 mesi, si può scegliere un contratto in scadenza in quattro mesi, otto mesi o 10 mesi. Consente di scegliere 10 mesi. Fase 8: Eseguire il commercio - Consente di acquistare un 10-mese E-micro contratto di oro. Per questo esercizio, lascia supporre che paghiamo un prezzo di 1680. Step 9: Messaggio margine iniziale - In questo caso, il requisito di cambio corrente è 911. Passo 10: Set stop loss - Diciamo che noi non vogliamo perdere più di 30 della nostra scommessa, quindi, se il valore del nostro contratto scende sotto 625 venderemo. Passo 11: monitorare il mercato e regolare la posizione di conseguenza. Nota: Questo esempio è puramente ipotetico e non è una raccomandazione o opinione. Questi sono passaggi fondamentali per l'esecuzione di un commercio dei futures e si possono trovare che un processo diverso funziona per voi. Come si guadagna di più esperienza e conoscenza, si rischia di sviluppare il proprio sistema che hai dimestichezza con.